集合住宅モーゲージ市場に流動性供給、ファニーメイが上半期報告書
【ワシントン２８日PRN＝共同JBN】米連邦住宅抵当公庫のファニーメイ（OTC BB：FNMA）は２８日、２０１１年上半期に貸し手から提供される新しい集合住宅取得を担保とする１０３億ドルの集合住宅モーゲージ担保証券（MBS）を発行し、MBSプールとMBS拡大版の集合住宅仕組み債（GeMS、商標）の仕組み取引で５３億ドルを販売して、取引可能なフロートを強化、集合住宅 MBS市場の流動性を支援したと発表した。
ファニーメイのキンバリー・ジョンソン副社長（集合住宅資本市場担当）は「ファニーメイは今日の経済環境の中で、集合住宅市場に流動性を提供し続け、市場参加者に投資選択肢を供給している。集合住宅MBS発行（DUS MBS、GeMS仕組み取引およびポートフォリオ活動を含む）を通じて、ファニーメイは２０１１年上半期にかなりのボリュームと各種取引実行オプションを市場参加者に提供した」と語った。
ファニーメイは２００９年初め、その集合住宅MBS事業の再活性化を行って、投資家基盤の拡大を最優先とした。MBS取引実行を増やし、集合住宅資本市場業務を変換することによって、ファニーメイは第一義的に集合住宅ポートフォリオ市場参加者になることから証券化を通じて主として集合住宅に流動性を供給する参加者に転換した。
ファニーメイは米国の集合住宅の不動産金融に最大のシェアを持ち、伝統的にこの市場のリーダーであった。ファニーメイのDUS MBS証券は市場参加者に、モデル化しやすいキャッシュフロー、最高のコール・プロテクション（債券償還制限）、５年、７年、１０年に設定された満期のポジティブ・コンベクシティを提供する投資有価証券を供給する。ファニーメイGeMSは市場得参加者にブロックサイズ（サヤ取り）の投資、コラテラル（担保）多様性、集合住宅REMIC債（ACES）および集合住宅Mega債を通じた額面価格に近い価格設定を提供する。
２０１１年上半期のファニーメイの活動ハイライトは以下を含む。
（１）新しい集合住宅取得を担保とする集合住宅MBS
２０１１年６月３０日までの新しい集合住宅MBSの発行総額は１０３億ドル。
（２）GeMS発行
ファニーメイ集合住宅仕組み債（GeMS）の発行は、２０１１年６月３０日までのGeMS（商標）ACSEの１２億ドルとGeMS（商標）Megasの１４億ドルを含む総額２６億ドルのポートフォリオで成り立っている。
（３）ポートフォリオの販売
ファニーメイ・キャピタルマーケッツ・グループは２０１１年６月３０日までに、そのポートフォリオから５３億ドルの集合住宅モーゲージ担保証券を販売した。
ファニーメイ集合住宅MBS商品と発行に関する詳しい情報は集合住宅MBSの基礎
（http://www.fanniemae.com/mbs/mbsmultifamily/index.jhtml?p=Mortgage-Backed+Securities&s=Basics
+of+Multifamily+MBS）およびファニーメイのサイト（http://www.fanniemae.com）にあるファニーメイ企業ニュースMBSengerの中の「ファニーメイDUS発行プログラムを通じた集合住宅不動産金融の２０年」 （http://www.fanniemae.com/mbs/pdf/mbsenger_0511.pdf ）を参照。
▽２０１１年５月１７日に発売価格決定され、２０１１年６月３０日までのGeMS（TM）FNA 2011-M1の発行
Weighted
Average Coupon
Class CUSIP Original Face Life Coupon Type Spread Price
Fixed
A1 31397UPD5 $30,225,000 4.09 1.981% Rate S+45 99.5
Fixed
A2 31397UPE5 $59,800,000 8.76 3.607% Rate S+67 99.5
Fixed
A3 31397UPF0 $353,842,465 9.84 3.763% Rate S+65 99.5
1mo
L+45, Fixed
FA 31397UPG8 $140,122,610 9.31 7% Cap Rate L+45 100
Inverse
Interest Not Not
SA 31397UPH6 $140,122,610 9.31 6.353% Only offered offered
Interest Not Not
X 31397UPJ2 $583,990,075 9.31 0.272% Only Offered Offered
Total $583,990,075
主幹事社：クレディスイス
副幹事社：アマースト・セキュリティーズ・グループ、ドイツ銀行セキュリ ティーズ
▽２０１１年６月１７日価格決定されたFNA 2011-M2
Weighted
Average Coupon
Class CUSIP Original Face Life Coupon Type Spread Price
Fixed
A1 31397U3L1 $41,197,000 3.89 2.070% Rate S+47 100.5
Fixed
A2 31397U3M9 $41,795,000 8.99 3.710% Rate S+65 100.5
Fixed
A3 31397U3N7 $342,229,854 9.77 3.740% Rate S+66 100.375
Fixed
AB 31397U3K3 $57,984,798 9.13 3.730% Rate S+78 99.75
1mo
L+45, Floating
FA 31397U3P2 $110,559,670 9.12 7% Cap Rate L+45 100.0
Inverse
Interest Not Not
SA 31397U3Q0 $110,559,670 9.12 6.361% Only Offered Offered
Interest Not Not
X 31397U3R8 $593,766,322 9.12 0.126% Only Offered Offered
Total $593,766,322
主幹事社：アマースト・セキュリティーズ・グループ
副幹事社：バンクオブアメリカ・メリルリンチ
▽ファニーメイGeMS Megas
Month Mega Pool Coupon UPB （In Millions）
Jan-11 FN0000 3.584% $104
Jan-11 FN0001 3.763% $237
Jan-11 FN0002 3.309% $109
Mar-11 FN0003 4.301% $220
Mar-11 FN0004 3.632% $120
Mar-11 FN0005 3.375% $196
Mar-11 FN0006 3.421% $84
Mar-11 FN0007 3.459% $25
Mar-11 FN0008 3.383% $37
Mar-11 FN0009 3.416% $137
Mar-11 FN0010 3.841% $19
Mar-11 FN0013 3.462% $37
Mar-11 FN0014 3.104% $33
May-11 FN0018 3.462% $37
May-11 FN0022 3.104% $35
Total $1,428
本リリース中の一部は法令の意味する範囲で将来予想に関する記述と考えられる。さらに、すべての債券が本リリースで取り上げられたような特性を持つとは限らない。すべてのファニーメイ発行による債券に投資する前にその証券が該当する目論見書と追補目論見書を参照するものとする。また、フォーム・テンケー（Form 10-K）による当社の最新の年次報告書、ならびに米国証券取引委員会（SEC）に提出された四半期報告書（Form 10-Q）、臨時報告書（Form 8-K）による決算報告書を参照されたい。これらは当社のウェブサイト（http://www.fanniemae.com）ならびにSECウェブサイト（http://www.sec.gov）で参照できる。
ファニーメイは米国住宅市場に貢献する目的で、安価な住宅建設を発展させ、世界の資本を米国地域社会に還元している。ファニーメイは米国連邦政府の認可を得て第二次抵当市場で業務を行っており、その目的はモーゲージバンカーや他の貸し主に資金を供給することにより、住宅購入者にローンを提供することができるようにすることで、モーゲージ市場の流動性を高めることにある。米国人の住宅取得を助けることが当社の任務である。
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- ［国際情報］集合住宅モーゲージ市場に流動性供給、ファニーメイが上半期報告書 2011/07/29 金曜日
